Под достаточностью страховых резервов понимается адекватность их структуры и размеров принятым страховщиком обязательствам по договорам страхования. Оценивать страховые резервы с точки зрения их достаточности следует исходя из характера операций, осуществляемых страховщиком. Как было отмечено выше, структура страховых резервов чрезвычайно разнообразна и не менее разнообразны методы, с помощью которых они могут быть рассчитаны. Поэтому говорить о достаточности страховых резервов можно только применительно к отдельному страховщику, поскольку установление здесь каких-либо нормативов весьма проблематично. Вместе с тем можно утверждать, что если ряд страховых организаций осуществляет сходные страховые операции и объемы этих операций сопоставимы, то и размеры формируемых ими страховых резервов должны быть соизмеримы.
Таким показателем, например, может быть соотношение между суммой страховых резервов и величиной собранных страховых взносов, либо отношение страховых резервов к суммам страховых выплат и т.п. Причем, чем больше компаний являются схожими по характеру и объему своих операций, тем с большей уверенностью можно говорить о возможности установления единых критериев. Что касается компаний, занимающихся страхованием редких рисков, то здесь вряд ли может быть введен какой-либо показатель, и достаточность страховых резервов здесь должна оцениваться индивидуально.
Необходимо остановиться еще на одном важном пункте. Нередко, когда хотят охарактеризовать компанию с положительной стороны, говорят, что у нее “большие страховые резервы”. Что абсолютно неверно. Нельзя считать большой объем страховых резервов только положительной характеристикой, так как резервы прежде всего являются кредиторской задолженностью страховщика. Поэтому их увеличение означает в первую очередь увеличение “долгов” страховщика. Таким образом, резервы как минимум должны быть покрыты адекватными активами.
Говоря о законодательном регулировании методов формирования страховых резервов, следует упомянуть, что согласно ст. 15 Первой директивы Совета Европейских Сообществ от 24 июля 1973 года, “Каждое государство-член, на территории которого предприятие осуществляет свою деятельность, обязывает последнее формировать достаточные по объему технические резервы. Размер этих резервов определяется правилами, установленными государством, или, в отсутствие таковых, практикой, существующей в данном государстве”.
В Российской Федерации процедура формирования страховых резервов, как элемента деятельности страховщиков, также находится под строгим контролем государства.
Перейдем к рассмотрению порядка формирования страховых резервов в Российской Федерации и странах Европейского Союза.
Несмотря на уменьшение кредитных вложений, а может и благодаря ему, а также в связи с необходимостью снизить свои потери в случае невозврата кредитов филиал большое внимание уделяет созданию резерва на покрытие возможных убытков по данным операциям с учетом разрешения Национального банка Республики Беларусь о неполном создании такового. Оценку достаточности данного резерва осуществляется с помощью показателей третьей группы , к которой относят коэффициенты, представленные в таблице 6.5.
Таблица 6.5
Показатели достаточности резервов на покрытие возможных убытков
|
коэффициент |
расчет |
оптимум |
|
|
обозначение |
полное название |
||
|
коэффициент полноты создания специального резерва на покрытие возможных убытков по кредитам |
кредитам/расчетный резерв на убытки по кредитам*100 |
||
|
коэффициент достаточности резервов банка в случае непогашения кредитов |
фактически созданный резерв на убытки по |
||
|
доля кредитов фактически утраченных банком, то есть безнадежных к погашению |
сумма списаний из резерва/ кредитные вложения, всего*100 |
||
|
доля списаний от общего объема сомнительных и безнадежных к погашению кредитов |
сумма списаний из резерва/ нестандартные (сомнительные и безнадежные к погашению) кредиты *100 |
||
Расчет показателей данной группы приведен в таблице 6.6, позволяющей проанализировать наметившиеся тенденции по созданию резерва, обратив внимание как повлияло решение Национального банка Республики Беларусь на деятельность филиала и в целом банка.
Таблица 6.6
Расчет показатели достаточности резервов на покрытие возможных убытков по кредитам, выданным филиалом №321 АСБ "Беларусбанк" за 2003г.
По расчетам, проведенным в таблице 6.6, можно дать характеристику каждому коэффициенту:
¯ показатель К9 еще раз подтверждает, что филиал (банк) воспользовались разрешением НБ Республики Беларусь и недосоздает резерв на покрытие возможных убытков по кредитным операциям на 28,8 процентных пункта. Это означает, что филиал (в частности) пользуется этой суммой для организации эффективной деятельности по другим направлениям;
¯ показатель К10 свидетельствует о степени достаточности резервов в случае непогашения кредитов. Филиал №321 АСБ "Беларусбанк" создает резерв на эти цели в достаточном количестве, придерживаясь превышения нижнего предела (равного 0,9%) этого коэффициента почти в 2 раза;
¯ рассчитанный показатель К11 говорит о том, что доля кредитов, безнадежных к погашению, в филиале по состоянию на 2004 год превышает рекомендуемый оптимум на 0,1%;
¯ показатель К12 указывает на долю списаний от общего объема нестандартных кредитов, которая зависит от распределения кредитных вложений по группам риска. В филиале эта доля составляет 36,8%.
Таким образом, изучив показатели третьей группы видно, что резерв создается в неполном объеме для 100-процентной перестраховки филиала от кредитного риска, но в достаточном объеме для покрытия расходов при непогашении кредитов.
Показатели же четвертой группы называются интегрированными, так как их расчет включает некоторые компоненты финансовых коэффициентов вышеперечисленных групп (таблица 6.7).
Таблица 6.7
Интегрированные показатели совокупного кредитного риска
|
коэффициент |
расчет |
|
|
обозначение |
полное название |
|
|
коэффициент качества управления кредитным портфелем |
кредитные вложения по группам риска, всего/кредитные вложения, всего *100 |
|
|
коэффициент чистой процентной маржи с учетом кредитного риска |
(проценты полученные - проценты уплаченные - расчетный резерв на покрытие убытков по кредитам)/кредитные вложения, всего*100 |
|
|
коэффициент потерь по кредитам |
фактически созданный резерв на убытки по кредитам /кредитные вложения, всего*100 |
|
|
коэффициент достаточности создания резерва на покрытие убытков по кредитам |
(кредитные вложения, всего - расчетный резерв на покрытие убытков по кредитам)/(кредитные вложения, всего - фактически созданный резерв на покрытие убытков по кредитам*100 |
|
|
коэффициент совокупного кредитного риска, учитывающий степень достаточности резерва |
(кредитные вложения, всего - расчетный резерв на покрытие убытков по кредитам)/кредитные вложения, всего*К17 |
|
Расчеты данных показателей целесообразно представлять в отдельности для более точной и подробной их характеристики. Первый показатель (таблица 6.8), именуемый как коэффициент качества управления кредитным портфелем (К13), отличается от одноименного показателя одной из вышеупомянутых групп, так как отражает степень риска кредитных вложений с точки зрения их распределения по группам кредитного риска, которое производится на основе данных, главным образом, о длительности просроченной кредитной задолженности и качестве обеспечения кредита.
Таблица 6.8
 |
Расчет коэффициента качества управления кредитным портфелем по филиалу №321 АСБ " Беларусбанк" за период 2002-2003г.г.
Согласно расчетам, проведенным в таблице 6.8, в филиале наблюдается идеальное состояние по качеству управления кредитным портфелем, составляющее 100%. Это свидетельствует о правильном курсе в проведении стратегии, кредитной политике и о высоком уровне квалификации персонала.
Расчет показателей К15 и К16 представлен в виде таблицы 6.9, позволяющей дать им соответствующую оценку.
 |
Таблица 6.9
Расчет коэффициента чистой процентной маржи с учетом кредитного риска и коэффициента потерь по кредитам по филиалу №321 АСБ "Беларусбанк" за 2003г.
Как следует из таблицы 6.9, коэффициент чистой процентной маржи с учетом кредитного риска (К14) составил 9,3%. Это свидетельствует о том, что уровень доходности кредитных вложений по чистой процентной марже снижается на 9,3% за счет увеличения потерь по кредитам на единицу. Остановимся на коэффициенте потерь по кредитам (К15), отражающем долю практически невозвращенных кредитов. Он составил 2,3% от общей доли кредитных вложений, что свидетельствует о высокой надежности в деятельности филиала.
Расчет показателей К17 и К18, приведенный в таблице 6.10 позволяет оценить совокупный риск филиала, учитывая при этом степень достаточности резерва на покрытие убытков по кредитным операциям.
 |
Таблица 6.10
Расчет коэффициента совокупного кредитного риска по филиалу №321 АСБ " Беларусбанк" за 2003 г.
Согласно расчету, указанному в таблице 6.10, коэффициент совокупного риска по филиалу составляет 0,97%, что означает очень хорошее качество кредитного портфеля с позиции возвратности и достаточности резерва на покрытие возможных убытков по кредитных операциям.
Таким образом, коэффициентный анализ позволил убедится в том, что филиал является перспективным для потенциальных, ответственных заемщиков. Отклонения же некоторых коэффициентов от оптимумов является следствием исторически сложившихся причин и стремительными темпами снижается филиалом для еще большей стабилизации своей деятельности.
Задачи анализа страховых резервов являются:
· изучение состояния страховых резервов;
· изучение влияния страховых резервов на финансовое состояние и устойчивость страховой компании.
Методика анализа страховых резервов предусматривает использование следующих:
· состава и динамики страховых резервов;
· влияния страховых резервов на финансовое состояние и устойчивость страховой организации.
Состав и динамика страховых резервов характеризуется следующими показателями:
· абсолютными показателями по видам страховых резервов по отчетным периодам деятельности страховщика и в динамике;
· абсолютными показателями отдельно по каждому виду страховых резервов и доли перестраховщиков суммы на начало и конец периода, изменение по сумме и структуре в процентах;
· относительными показателями (темп роста в процентах) по видам страховых резервов в целом и отдельно по каждому виду страховых резервов.
Анализ резервов ведется в следующей последовательности:
1. Анализ состава и динамики страховых резервов.
2. Анализ страховых резервов по направлениям страхования.
3. Анализ влияния страховых резервов на финансовое состояние и устойчивость страховой организации.
Анализ состава и динамики страховых резервов
Анализ состава и динамики страховых резервов ведется по следующей схеме. По видам страховых резервов организации указываются суммы на начало и конец периода, затем определяется изменение по сумме и структуре в процентах, также определяется темп роста в процентах. Данные для расчета и результаты приведены в табл. 4.1.
Таблица 4.1
Анализ страховых резервов компании
|
На начало |
Изменение |
Темп роста, % |
|||||
|
Сумма, тыс. р. |
Структура, % |
Сумма, тыс. р. |
Структура, % |
Сумма, тыс. р. |
Структура, % |
||
Анализ страховых резервов проводится с учетом доли перестраховщиков в резервах, поэтому по каждому виду страховых резервов указывается:
· страховой резерв - всего;
· доля перестраховщиков в данном страховом резерве.
По данным ф. № 14 - страховщик проанализировано движение страховых резервов по видам страхования иным чем страхование жизни табл. 4.2.
Горизонтальный анализ этой информации позволяет оценить изменение и динамику каждого вида резерва и соотношение их темпов роста. Вертикальный, структурный анализ позволяет установить удельный вес каждого из резервов в общей сумме, а также построить иерархию резерва по сумме и удельному весу.
Таблица 4.2
Анализ страховых резервов по видам страхования
|
Виды страховых резервов организации |
На конец года предшествующего предыдущему |
На конец предшествующего года |
На конец отчетного |
Отклонение |
Темп роста, % |
|||
|
От базового |
От предшествующего |
базовому году |
К предыдущему году |
Ср годовой |
||||
|
Резерв РНП -- всего |
||||||||
|
Резерв РЗНУ -- всего Доля перестраховщиков в данном резерве |
||||||||
|
Резерв РПНУ -- всего Доля перестраховщиков в данном резерве |
||||||||
|
Резерв СР -- всего Доля перестраховщиков в данном резерве |
||||||||
|
Резерв -- итого Доля перестраховщиков в данном резерве |
Рассматривая структуру страховых резервов и их динамику, оценивается изменение их удельного веса в итоге пассива.
Способы расчета величины страховых резервов разнообразны, поэтому актуальным является вопрос оптимальности, соответствия их размеров и структуры величины обязательств, принятых по договорам страхования.
1.2.1 Оценка достаточности страховых резервов (резерва незаработанной премии) страховой компании ЗАО «ТСК»
Одним из пунктов гарантии финансовой устойчивости страховщика являются «страховые резервы, достаточные для исполнения обязательств по договорам страхования, сострахования, перестрахования, взаимного страхования». Самую большую долю в обязательствах страховой компании занимает резерв незаработанной премии (РНП).
Для расчета величины РНП используются следующие методы:
"pro rata temporis";
Метод оценки величины РНП основан на способе его расчета. Если сделать допущение, что каждый квартал собирается одинаковая величина страховой премии, то размер РНП на конец отчетного года будет составлять 40% от нетто-премии.
Так как сделанное нами допущение не выполняется на практике, то нормальным считаются отклонения от рассчитанной величины РНП ±2,5%.
Расчет достаточности РНП представлен в таблице 2.8
*Из величины брутто - премии следует исключить суммы премий по краткосрочным видам страхования (страхование грузов, добровольное медицинское страхование, страхование граждан выезжающих за рубеж).
Таблица 2.8 - Анализ достаточности РНП, тыс. руб.
| Наименование показателя | На 31.12.2007 г. | На 31.12.2008 г. | На 31.12.2009 г. |
| Брутто-премия по страхованию иному, чем жизнь* | 13068 | 8222 | 14170 |
| Базовая ставка (нагрузка 15%) | 11108 | 6989 | 12996 |
| Рассчитанная величина РНП по предлагаемому методу ** | 4443 | 2796 | 6159 |
| РНП по балансу | 6020 | 4480 | 8988 |
| Отклонение РНП | 1684 | 1577 | 2829 |
** Отклонение фактического РНП от расчетного может отличаться в большую сторону за счет того, что часть договоров по перечисленным выше видам страхования не закончили свое действие на последнюю дату отчетного периода. Так же погрешность может увеличиваться в большую сторону за счет договоров, заключенных на срок меньше года.
Анализ показал, что РНП достаточен для выполнения обязательств перед страхователями, так как во всех трех изучаемых годах фактические резервы по балансу превышали необходимые расчетные значения.
Поддержание способности каждого, действующего на рынке страховщика своевременно и в полном объеме выполнять взятые на себя обязательства. То есть его финансовая устойчивость, является отправной точкой для фактического проявления и реализации функций страхования, среди которых в теории страхового дела выделяют рисковую, предупредительную, сберегательную и контрольную.
В настоящее время на российском рынке основным субъектом контроля над финансовой устойчивостью страховых компаний выступает государство в лице Департамента страхового надзора Минфина РФ, для которого регулирование этой отрасли финансового рынка является важным элементом поддержания макроэкономической стабильности. Что касается страховых компаний, как хозяйствующих единиц, то понимание необходимости проведения процедур финансового анализа с целью эффективного финансового менеджмента, способного, с одной стороны, надлежащим образом обеспечить реализацию функций страховщика по возмещению ущерба и, с другой стороны, удовлетворить интересы собственников, обеспечив высокую рентабельность капитала при минимальном риске и устойчивых конкурентных позициях, формируется постепенно, и далеко не всегда этому придается должное значение.
Растущий спрос на страховые услуги требует от страховщиков разработки принципиально новых, комплексных подходов к управлению бизнесом. Практический опыт свидетельствует о том, что грамотное управление активами и пассивами страховой компании и урегулирование ее финансовых потоков становится ключевым аспектом стратегии управления.
Очевидно, что преимущество финансового менеджера страховщика перед органами государственного контроля при оценке состояния финансовых ресурсов страховой компании состоит в наличии не только финансово-бухгалтерской отчетности как основного доступного информационного источника, и системы аналитики в необходимом разрезе. Это способствует появлению возможности осуществления более развернутых и углубленных аналитических процедур.
При этом методики оценки финансовой устойчивости, применяемые для целей государственного контроля, могут быть интерпретированы и адаптированы конкретной страховой компанией с учетом особенностей внутренней среды организации.
Государственный надзор состоит в фиксации моментных показателей, характеризующих финансовую устойчивость страховых компаний, то есть в контроле над соблюдением нормативных требований на текущую дату.
В ныне действующем Законе «Об организации страхового дела в РФ» обеспечению финансовой устойчивости страховщиков посвящен отдельный раздел (глава III) - законодатель продемонстрировал особое внимание государства к этому вопросу ввиду его высокой экономической и социальной значимости.
Общая характеристика финансового состояния хозяйствующего субъекта определяется понятием финансовой устойчивости. В литературе по традиционному финансовому анализу компаний данное понятие связано с конкретными показателями и расчетами. Они основаны на сравнении структуры пассивов и активов компании для оценки степени покрытия запасов и затрат определенными источниками финансирования.
В.В. Ковалев выделяет четыре типа финансовой устойчивости в зависимости от соотношения собственных оборотных средств, величины запасов и затрат, а так же нормальных источников формирования запасов: абсолютную финансовую устойчивость, нормальную финансовую устойчивость, неустойчивое финансовое положение и критическое финансовое положение. А.Д. Шеремет рассматривает аналогичную систему четырех уровней финансовой устойчивости на основе балансовой модели финансового анализа и акцентирует внимание на соотношении таких показателей, как реальный собственный капитал и уставной капитал компании: «разница реального собственного капитала и уставного капитала является основным исходным показателем устойчивости финансового состояния организации».
В последнее время категория финансовой устойчивости претерпела определенные изменения. Она трактуется как синтетическая категория, совокупно отражающая текущую ликвидности активов, платежеспособность, деловую активность, а так же меру или степень соответствия текущих финансовых результатов компании критерию максимизации прибыли в долгосрочном периоде. Таким образом, финансовая устойчивость рассматривается как составная часть общей устойчивости компании. Это представляется обоснованным с точки зрения управления финансами компании, перспектив ее развития.
Достаточно полное определение финансовой устойчивости дают В.Г. Агтеменко и М.В. Беллендир: «финансовая устойчивость предприятия - это такое состояние его финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие предприятия на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности в условиях допустимого уровня риска».
Понятие «показатели финансовой устойчивости» ассоциируются с показателями, выстроенными в определенную последовательность, обусловленную важностью для компании отношений с пользователями информации.
Подведя итоги анализа различных взглядов на финансовую устойчивость компании, можно выделить следующие основные характеристики финансовой устойчивости:
Обеспеченность компании финансовыми ресурсами;
Степень покрытия запасов и затрат определенными источниками финансирования;
Стабильное повышение доходов над расходами компании;
Направленность на максимизацию прибыли в долгосрочном периоде;
Увеличение прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого риска.
Различные методики анализа финансового состояния предприятия предлагают различные классификации показателей. Группировка показателей зависит от целей и характера используемой информации.
Методические указания для сотрудников Федеральной службы России по делам о несостоятельности и финансовому оздоровлению организаций предписывают использовать следующие показатели:
Показатели платежеспособности и финансовой устойчивости (10 коэффициентов);
Показатели эффективности использования оборотного капитала (деловой активности), доходности и финансового состояния (рентабельности) (6 коэффициентов);
Показатели эффективности использования необоротного капитала и инвестиционной активности организации (2 коэффициента);
Показатели исполнения обязательств перед бюджетом и государственными внебюджетными фондами (3 коэффициента).
Российские ученые-экономисты (Е.Е. Мидиковский, И.Б. Ромашова, О.А. Павлова, В.Н. Едронова) предлагают следующую классификацию: по показателям платежеспособности, финансовой устойчивости, рентабельности и оборачиваемости. Причем каждая группа содержит расширенный (до пяти) перечень коэффициентов.
Отечественные специалисты А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин, Е.В. Негашев, ориентируясь на данные Международной организации труда, рекомендуют оценивать финансовое состояние страховой компании по таким показателям, как:
Прибыльность хозяйственной деятельности;
Оценка эффективности управления;
Оценка деловой активности;
Ликвидности и рыночная устойчивость.
По мнению аналитиков, количество ключевых показателей оценки финансового состояния предприятия не должно превышать 10-ти из-за «растворения» основных значимых характеристик.
Базовым элементом государственного контроля и регулирования финансовой устойчивости страховщиков является расчет показателя маржи платежеспособности.
Термин «маржа платежеспособности» («solvency margin») введен в российское законодательство относительно недавно (ноябрь 2001г.) и «импортирован» из Директив ЕС (в частности, Первой директивы ЕС по страхованию иному, чем страхование жизни 1973 г. и Директивы по страхованию жизни 1979 г.).
С точки зрения экономического содержания он обозначает минимальные ресурсы, которыми должна располагать страховая компания в виде свободных («несвязанных») активов.
До введения этого термина соответствие фактического размера свободных активов его нормативному значению контролировалось исполнительным органом по надзору за страховой деятельностью в соответствии с Приказом от 30.10.1995 №02-02/20, которым была утверждена Инструкция о порядке расчета нормативного соотношения активов и обязательств страховщиков. Фактически понятием «маржа платежеспособности» заменено понятие «свободные активы», которое в новом Положении отсутствует. В новом Положении, подлежащем применению начиная с расчета на 31 декабря 2002 г., порядок определения размера маржи платежеспособности был усложнен по сравнению с ранее действующим. При этом изменения коснулись как расчета нормативного размера платежеспособности, так и фактического.
Расчет фактического размера маржи платежеспособности производится по следующей схеме:
SМ (факт) = уставный (складочный) капитал (1) + добавочный капитал (2) + резервный капитал (3) + нераспределенная прибыль отчетного года и прошлых лет (4) – непокрытые убытки отчетного года и прошлых лет (5) – задолженность акционеров (участников) по взносам в уставный (складочный) капитал (6) – собственные акции, выкупленные у акционеров (7) – нематериальные активы (8) – дебиторская задолженность, сроки погашения которой истекли (9).
Если преобразовать данную формулу, сгруппировав показатели (1) и (6), то она примет вид:
SМ (факт) = оплаченный уставный (складочный) капитал (1а) + добавочный капитал (2а) + резервный капитал (За) + нераспределенная прибыль отчетного года и прошлых лет (4а) – непокрытые убытки отчетного года и прошлых лет (5 а) – собственные акции, выкупленные у акционеров (6а) – нематериальные активы (7а) – дебиторская задолженность, сроки погашения которой истекли (8а).
При группировке показателей 1а - 5 а, 7а формула упрощается до следующего вида:
SМ (факт) = собственный капитал – собственные акции, выкупленные у акционеров – дебиторская задолженность, сроки погашения которой истекли.
Новое Положение приведено в соответствие с изменениями, имевшими место в последнее время в порядке ведения учета и составления отчетности страховщиков в связи со сменой экономических реалий и реформированием системы бухгалтерского учета с приближением ее к нормативам Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО). В частности, вновь введенная типовая форма бухгалтерского баланса страховщиков, которая применяется, начиная с годового отчета за 2002 г., не содержит таких понятий, как фонды потребления, накопления и социальной сферы (следует отметить, что и ранее существовали теоретические споры по вопросу принятия в расчет этих фондов для целей исчисления величины собственного капитала). Нематериальные активы и непогашенная в срок дебиторская задолженность исключается при расчете в связи с их низкой ликвидностью. Исключение собственных акций, выкупленных у акционеров, также экономически объяснимо, поскольку при банкротстве компании стоимость ее акций равна нулю.
Нормативный размер маржи платежеспособности страховщика по страхованию жизни равен произведению 5 процентов резерва по страхованию жизни на поправочный коэффициент.
Поправочный коэффициент определяется как отношение резерва по страхованию жизни, за минусом доли перестраховщиков в резерве по страхованию жизни к величине указанного резерва. В случае если поправочный коэффициент, меньше 0,85, в целях расчета он принимается равным 0,85.
Нормативный размер маржи платежеспособности страховщика, по страхованию иному, чем страхование жизни, рассчитывается на основании данных о страховых премиях (взносах). О страховых выплатах по договорам страхования (основным договорам), со страхования и по договорам, принятым в перестрахование, относящимся к страхованию иному, чем страхование жизни (далее - договоры страхования, со страхования и договоры, принятые в перестрахование).
Нормативный размер маржи платежеспособности страховщика по страхованию, иначе, чем страхование жизни, равно наибольшему из следующих двух показателей, умноженному на поправочный коэффициент.
Первый показатель - показатель, рассчитываемый на основе страховых премий (взносов). Расчетным периодом для вычисления данного показателя является год (12 месяцев), предшествующий отчетной дате.
Первый показатель равен 16 процентам от суммы страховых премий (взносов), начисленных по договорам страхования, со страхования и договорам, принятым в перестрахование, за расчетный период, уменьшенной на сумму:
Страховых премий (взносов), возвращенных страхователю (перестрахователю) в связи с расторжением (изменением условий)договоров страхования, со страхования и договоров, принятых в перестрахование, за расчетный период;
Других отчислений от страховых премий (взносов) по договорам страхования, со страхования в случаях, предусмотренных действующим законодательством, за расчетный период.
Страховщик, у которого с момента получения впервые в установленном порядке лицензии на осуществление страхования иного, чем страхование жизни, до отчетной даты прошло менее года (12 месяцев), в качестве расчетного периода при вычислении первого показателя использует период с момента получения лицензии до отчетной даты.
Второй показатель - показатель, рассчитываемый на основе страховых выплат. Расчетным периодом для вычисления данного показателя являются 3 года (36 месяцев), предшествующих отчетной дате.
Второй показатель равен 23 процентам от одной трети суммы:
Страховых выплат, фактически произведенных по договорам страхования, со страхования и начисленных по договорам, принятым в перестрахование, за минусом сумм поступлений, связанных с реализацией перешедшего к страховщику права требования, котороестрахователь (застрахованный, выгодоприобретатель) имеет к лицу, ответственному за убытки, возмещенные в результате страхования, за расчетный период;
Изменения резерва заявленных, но неурегулированных убытков, и резерва произошедших, но незаявленных убытков, по договорам страхования, со страхования и договорам, принятым в перестрахование, за расчетный период.
Страховщик, у которого с момента получения впервые в установленном порядке лицензии на осуществление страхования иного, чем страхование жизни, до отчетной даты прошло менее 3 лет (36 месяцев), не рассчитывает второй показатель.
Расчетным периодом для вычисления поправочного коэффициента является год (12 месяцев), предшествующий отчетной дате.
Поправочный коэффициент определяется как отношение суммы:
Страховых выплат, фактически произведенных по договорам страхования, со страхования и начисленных по договорам, принятым в перестрахование, за минусом начисленной доли перестраховщиков в страховых выплатах за расчетный период;
Изменения резерва заявленных, но неурегулированных убытков, и резерва произошедших, но незаявленных убытков, по договорам страхования, со страхования и договорам, принятым в перестрахование,за минусом изменения доли перестраховщиков в указанных резервах за расчетный период;
к сумме (не исключая доли перестраховщиков):
Страховых выплат фактически произведенных по договорам страхования, со страхования и начисленных по договорам, принятым в перестрахование, за расчетный период;
Изменения резерва заявленных, но неурегулированных убытков, и резерва произошедших, но незаявленных убытков, по договорам страхования, со страхования и договорам, принятым в перестрахование, за расчетный период.
При отсутствии в расчетном периоде страховых выплат по договорам страхования, со страхования и договорам, принятым в перестрахование, поправочный коэффициент принимается равным 1.
В случае, если поправочный коэффициент меньше 0,5, то в целях расчета он принимается равным 0,5, если больше 1 – равным 1.
Страховщик, у которого с момента получения впервые в установленном порядке лицензии на осуществление страхования иного, чем страхование жизни, до отчетной даты прошло менее года (12 месяцев), в качестве расчетного периода при вычислении поправочного коэффициента использует период с момента получения лицензии до отчетной даты.
Нормативный размер маржи платежеспособности страховщика, осуществляющего страхование жизни и страхование иное, чем страхование жизни, определяется путем сложения нормативного размера маржи платежеспособности по страхованию жизни и нормативного размера маржи платежеспособности по страхованию иному, чем страхование жизни.
Для расчета уровня платежеспособности ЗАО «ТСК» за период 2007-2009 г., использованы исходные данные бухгалтерского баланса (Ф-№1 -страховщик), отчета о прибылях и убытках страховой организации (Ф-№2 -страховщик), данные дебиторской и кредиторской задолженности (приложения к бухгалтерскому балансу) (Ф-№5 - страховщик), отчет о размещении страховых резервов (Ф-№7 - страховщик) и отчет о страховых резервах по видам страхования иным, чем страхование жизни (Ф-№8 - страховщик). Рассчитанные показатели маржи платежеспособности компании вносятся в отчет о платежеспособности страховой организации (Ф - №6 - страховщик), затем определяется уровень платежеспособности (коэффициент общей платежеспособности, нормальное значение которого должно быть равным или не менее 2). Данные показатели приведены в таблице 2.9
Таблица 2.9 - Анализ маржи платежеспособности ЗАО «ТСК» за 2007-2009 гг. (форма №6 - страховщик (извлечение)).
| Наименование показателя | 31.12.2007 г. | 31.12.2008 г. | 31.12.2009 г. |
| Нормативный размер маржи платежеспособности по страхованию жизни | 70 | 70 | 70 |
| Нормативный размер маржи платежеспособности по страхованию иному, чем жизнь | 3635 | 2553 | 2893 |
| Нормативный размер маржи платежеспособности (всего) | 3705 | 2623 | 2963 |
| Нормативный размер маржи платежеспособности (всего), но не менее установленной законодательно величины уставного (складочного капитала) | 3500 | 3500 | 3500 |
| Фактический размер маржи платежеспособности | 41275 | 5188 | 10074 |
| Отклонение фактического размера маржи платежеспособности от нормативного | +37775 | +1688 | +6574 |
| Уровень платежеспособности | 11,8 | 1,5 | 2,9 |
Как видно из данных таблице 2.9, фактический размер маржи платежеспособности превышал нормативное значение в 2007 году почти в шесть раз, а в 2009 году на 45%. Это говорит о том, что кредиторская задолженность компании на протяжении всего рассматриваемого периода покрывается собственными средствами ЗАО «ТСК». Исключением является 2008 год, когда уровень платежеспособности составлял 1,5, что ниже норматива, который равен 2.
Приведенные данные свидетельствуют о высокой степени платежеспособности ЗАО «ТСК». При таком соотношении показателей финансовой устойчивости (фактический размер свободных активов компании выше нормативного размера, чистые активы на конец отчетного периода тоже выше размера уставного капитала) ЗАО «Тихоокеанская страховая компания» проводить процедуру финансового оздоровления не следует.
Анализом финансовой устойчивости предприятия и его платежеспособности занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы - с целью изучения эффективности использования ресурсов, для получения максимальной прибыли и исключения банкротства, для установления возможности выгодного вложения средств (в том числе покупка ценных бумаг организации). Анализ делится на внешний и внутренний. Основными источниками информации для анализа финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия служат: бухгалтерский баланс страховой организации (ф. № 1-страховщик); отчет о прибылях и убытках страховой организации (ф.№ 2-с) и отчет о платежеспособности страховой организации (ф. № 6-с). Коэффициенты оценки финансовой устойчивости компании представлены в таблице 2.10
Таблица 2.10 - Коэффициенты финансовой устойчивости ЗАО «ТСК» за 2007-2009 гг.
| Наименование показателя | На 31.12.2007 г. | На 31.12.2008 г. | На 31.12.2009 г. |
| Коэффициент автономии | 0,7 | 0,3 | 0,4 |
| Коэффициент убыточности | 0,16 | 0,37 | 0,36 |
| Рентабельность деятельности,% | 6,0 | 3,0 | 5,0 |
На основании данных таблицы следует, что коэффициент автономии в 2008 году снизился в два раза, но в 2009 году он повысился до среднеотраслевого значения 5%. Это способствует увеличению финансовой независимости компании, и ее стабильности в будущем.
Коэффициент убыточности в 2007 г., а в 2008 и в 2009 годах возрос до 0,37 и 0,36 соответственно. Это обусловлено увеличением страховых выплат из-за освоения в 2008 г. страхования жизни населения. Оптимальное значение данного показателя зависит от специализации страховой компании на определенных видах страхования.
Уровень рентабельности за анализируемый период упал до 3% в 2008 году. Однако в 2009 году он составил уже 5% в результате роста доходов по страховой и инвестиционной деятельности.
С точки зрения оценки финансовой устойчивости страховая компания ЗАО «ТСК» является платежеспособной компанией, независимой от заемных источников средств, способной адекватно и в срок оплачивать поступающие претензии. В то же время необходимо отметить, что целесообразно проводить оценку финансовой устойчивости показателей страховой компании ежеквартально, чтобы своевременно выявить отклонения от нормативных значений и вырабатывать действия, способствующие восстановлению финансовой устойчивости компании.
Посредника – ФГУП «Рособоронэкспорт». Все это предполагает необходимость проведения исследований и разработки методического обеспечения оценки государственным посредником инвестиционной привлекательности предприятий – исполнителей контрактов в сфере военно-технического сотрудничества. В результате решения поставленной в диссертационной работе научной задачи автором: 1. Проведен анализ...
Точно определяются стороны и участники оценочных работ, что позволяет предотвратить неопределенность. Также жестко регулируются подходы и методы, которыми необходимо пользоваться для определения инвестиционной стоимости. Отсутствие основы - правовой, законодательной - порождает неопределенность, неуверенность, ставит под сомнение весь инвестиционный процесс. 1.3 Подходы и методы, используемые...
O установить системы кондиционирования воздуха; установить вентиляционные фильтрующие системы.Заключение. Целью данной дипломной работы было совершенствование управлением системой продаж в страховании физических лиц. Этого можно добиться путем расширения штата квалифицированных сотрудников. Экономическая деятельность в условиях рыночных отношений, ужесточение конкурентной борьбы и...
ВОПРОСЫ РЕФОРМИРОВАНИЯ И РЕСТРУКТУРИЗАЦИИ ПРЕДПРИЯТИЙ. Несколько лет назад в качестве одной из мер решения проблемы спада производства возник вариант реформирования и реструктуризации предприятий с привлечением консультантов. Появились и отдельные примеры существенного улучшения финансово-экономического состояния предприятия за счет активизации и использования его внутренних возможностей. К...
С целью контроля за уровнем риска банки составляют различные формы отчетности, где классифицируют кредитный портфель по группам риска. К таким формам отчетности относится форма 0409115 (раздел 3).
Анализ уровня риска по группам качества классифицированных кредитов физических лиц представлен в табл. 12.
Таблица 12. Классификация кредитов физических лиц по группам качества
Наименование показателя | 2006 год | 2007 год | Изменение, тыс. руб. | Темпы роста, % |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
тыс. руб. | тыс. руб. | ||||||
Объем кредитного портфеля физических лиц, тыс. руб. | |||||||
Оценка риска (начисленный резерв), тыс. руб. | |||||||
3. Уровень риска, % (стр.2/стр.1) | |||||||
Средний уровень риска по кредитному портфелю физических лиц, % | |||||||
В 2006 году 86,2% всей ссудной задолженности относились ко II категории качества (с нормальным обслуживанием долга, достаточным обеспечением и удовлетворительной кредитоспособностью заемщика). В 2007 году доля стандартных ссуд составила 84,1%, но при этом существенно увеличилась доля стандартных суд высшего качества (I категории): с 4,8% в 2006 году до 7,8% в 2007 году. В целом кредитный портфель банка может быть оценен как высококачественный.
Важным в процессе оценки риска является анализ видов обеспечения возвратности размещенных кредитов, которые учитываются на счетах формы 101: 91311, 91312, 91313, 91414.
Анализ видов обеспечения возвратности кредита следует проводить с использованием таблицы 13.
Таблица 13. Классификация видов обеспечения банка Р (тыс.руб.)
Вид обеспечения | 2006 год | 2007 год | 2008 год | Отклонения |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
абсолютное, тыс.р. | относительное, % |
||||||
Поручительство | |||||||
Из таблицы 13 можно сделать вывод о постепенном росте сумм обеспечения по двум основным видам: залог и поручительство. Так, на 2006 год общая сумма обеспечения по кредитам физическим лицам составила 913 тыс. руб. Из них 773 тыс. руб. приходилась на залог и 140 тыс. руб. на поручительство. Высокий удельный вес залогов в общем объеме обеспечения обусловлен тем, что удовлетворение требований, обеспеченных залогом, не зависит от финансового положения должника.
Тенденция большого объема залогов продолжается и в 2007 году. На долю залога приходится 1484 тыс. руб., что на 0,9 % больше показателя 2006 года, а объем поручительств составляет 294 тыс. руб. Анализируя данные 2008 года, следует отметить максимальную сумму обеспечения за три отчетных периода, а именно 3599 тыс. руб. Также сохраняется положительная динамика сумм обеспечения по кредитам. Залог составил максимальное значение 2876 тыс. руб., поручительство - 723 тыс. руб., что в целом тоже наивысший показатель за три отчетных года и превышает показатель 2007 года на 27 %.
Важным моментом в анализе качества обеспечения является оценка его достаточности для осуществления кредитного вложения. Стоимость залога должна быть достаточна для компенсации банку основной суммы долга, всех процентов в соответствии с договором, а также возможных издержек, связанных с реализацией залоговых прав.
Для оценки достаточности обеспечения используют формулу расчета коэффициента обеспечения:
Коб= Сумма обеспечения/Кредитный портфель
Коэффициент обеспечения должен быть больше единицы, что позволяет судить о том, что реализация залоговых прав или полученные гарантии/поручительства покроют не только кредитный портфель, но и проценты, и прочие расходы банка, связанные с размещением кредита.
В целом, резюмируя методические подходы к анализу кредитования физических лиц в коммерческих банках, можно указать три группы коэффициентов, характеризующих различные аспекты кредитной политики банка. Их можно разделить на три группы показателей:
Доходность кредитных вложений;
Качество управления кредитным портфелем;
Достаточность резервов на покрытие возможных убытков;
Показатели группы доходности кредитных вложений и порядок их расчета представлены в таблице 14.
Таблица 14. Формулы для расчета показателей доходности кредитных вложений
Наименование коэффициента | Формула для расчета | |
|---|---|---|
Коэффициент прибыльности кредитного портфеля | Где ПД - процентные доходы, полученные от кредитных вложений; Пр - процентные расходы, уплаченные за ресурсы кредитования; Собщ. - кредитные вложения (всего). | Показывает удельный вес прибыли от кредитных вложений в общей величине кредитных вложений |
Доля процентной маржи банка в капитале |
| Показывает, каков удельный вес прибыли от кредитных вложений в капитале банка |
Доходность кредитных вложений |
| Показывает, какой удельный вес прибыли от кредитных вложений в общей величине вложений, приносящих доход |
Реальная доходность кредитных вложений |
| Показывает, каков удельный вес процентных доходов от кредитных вложений в общей величине вложений, приносящих доход |
, К - капитал банка.
, где С (+) - кредитные вложения, приносящие доход
Проведем расчет данных коэффициентов на примере банка А, результаты которого отразим в табл.15.
Таблица 15. Показатели доходности потребительских кредитов банка
Показатели | 2006 год | 2007 год | 2008 год |
|---|---|---|---|
Процентные доходы по потребительским кредитам, тыс. руб. | |||
Процентные расходы, тыс. руб. | |||
Потребительские кредиты, тыс. руб. | |||
Капитал банка, тыс. руб. | |||
Кредитные вложения, приносящие доход, тыс. руб. | |||
Прибыльность потребительских кредитов, % | |||
Доля процентной маржи по потребительским кредитам в капитале банка, % | |||
Доходность потребительских кредитов, % | |||
Реальная доходность потребительских кредитов, % |
Как видно из данных таблицы 15, в целом портфель потребительских кредитов банка можно охарактеризовать как динамично развивающийся в сторону роста. Показатель прибыльности потребительских кредитов дает возможность оценить целесообразность их предоставления, учитывая оптимальное значение для данного коэффициента находящееся в пределах от 0,6 до 1,4. В 2006-2008 годах фактические значения данного показателя намного превышают нормативные, что объясняется большим объемом собственных средств.
Оптимальное значение доли процентной маржи по потребительским кредитам в капитале банка находится в пределах от 10 до 20 %. Данные таблицы 15 показывают, что доля процентной маржи по потребительским кредитам низкая: на 2006 год она составляет 0,01 %, к 2007 году этот коэффициент составил 0,25 %, а в 2008 году - 0,59 %. Данный показатель свидетельствует о положительной динамике развития потребительских кредитов, а низкое значение показателя объясняется невысоким удельным весом потребительских кредитов в общем объеме кредитов банка.
Оптимальное значение доходности кредитных вложений банка, оптимальное значение данного коэффициента составляет 2-3,5 %. Данные в течение всего исследуемого периода низкие, однако можно отметить их положительную динамику, что объясняется положительной динамикой роста потребительских кредитов и малым количеством просроченных кредитов. То есть сумма кредитных вложений Банка приносящих доход не значительно отличается от суммы кредитных вложений Банка в целом.
По показателю реальной доходности потребительских кредитов оптимального значения нет, но согласно фактическим значениям из таблицы 15 можно отметить, что процент реальной доходности потребительских кредитов банка довольно высок, что говорит о высоком качестве управления кредитным портфелем и кредитными рисками в целом.
Важное значение в оценке кредитных вложений приобретают показатели второй группы, характеризующие качество управления кредитным портфелем коммерческого банка. Эти показатели представлены в таблице 16.
Таблица 16. Формулы для расчета показателей, характеризующих качество управления кредитным портфелем
Наименование коэффициента | Формула для расчета | |
|---|---|---|
А - активы банка. | Характеризует качество управления кредитным портфелем банка с позиции объемов «неработающих» кредитных вложений, с пролонгированными и просроченными сроками оплаты |
|
Собщ. - кредитные вложения (всего) | Детализирует оценку качества управления кредитным портфелем, показывая долю кредитных вложений не приносящих доход к общем объеме кредитных вложений |
|
Соотношение кредитных вложений и депозитов, |
Д - депозиты | Коэффициент дает оценку качества управления кредитным портфелем исходя из имеющихся ресурсов кредитования |
А - активы. | Показатель позволяет оценить степень агрессивности кредитной политики банка, недостаточности или перегруженности его кредитного портфеля, рассчитывается следующим образом: |
|
Скр. - краткосрочные кредитные вложения | Показатель характеризует долю краткосрочных кредитных вложений в их общем объеме |
|
Спр. - кредитные вложения за предыдущий период. | Характеризует темпы роста кредитных вложений за определенный период |
, где С(-) - кредитные вложения не приносящие доход;
По формулам, представленным в таблице 16, рассчитаем значения коэффициентов; источником информации являются данные, представленные в форе 101 (табл.17).
Таблица 17. Динамика коэффициентов качества управления кредитами банка
Показатели | 2006 год | 2007 год | 2008 год |
|---|---|---|---|
Удельный вес неработающих кредитных вложений в активах банка, % | |||
Удельный вес неработающих кредитных вложений в общей сумме кредитных вложений, % | |||
Соотношение кредитных вложений и депозитов, % | |||
Уровень перегруженности кредитного портфеля, % | |||
Доля краткосрочных кредитных вложений, % | |||
Темп роста кредитных вложений, % |
Согласно данным таблицы 17 значения коэффициента К5, характеризующего качество управления кредитным портфелем банка с позиции объемов «неработающих» кредитных вложений, находятся в пределах допустимой нормы (от 0,5-3). В 2006 году данный показатель был равен 0,85 процентов. В 2007 году значение коэффициента возросло в связи с тем, что в кредитном портфеле банка образовалась большая доля просрочки, которая составляла чуть более одной двадцатой всего кредитного портфеля. Но уже 2008 году значение коэффициента К5 снизилось по причине реализации залога по просроченным ссудам.
Коэффициент К6, детализирующий качество управление кредитным портфелем, значительно меньше оптимального значения, как в 2006, так и в 2008 году. Данный показатель, как и коэффициент К5, объясняется малой долей просроченной задолженностью в кредитной портфеле банка.
Коэффициент К7, дающий оценку качества управления кредитным портфелем исходя из имеющихся ресурсов, находится на довольно высоком уровне, что отрицательно характеризует банк с точки зрения управления рисками. Данный коэффициент показывает, что привлеченные средства банка по срочным вкладам имеют незначительную долю в общем объеме средств, используемых банком для осуществления своей деятельности. Это говорит о том, что банк пользуется остатками на расчетных счетах клиента, что не является надежным по отношению к рискам, возникающим в случае снижения остатков на расчетных счетах.
Аналогично коэффициенту К7, коэффициент К8 (при оптимальном значении в 40-60 %) в течение исследуемого периода находится на среднем значении 83,3 %. Данный показатель говорит о том, что кредитный портфель банка перегружен, и требуется переориентация кредитных ресурсов на другие направления, например, на вложения в ценные бумаги. Также наблюдается тенденция к снижению данного показателя, что, несомненно, положительно характеризует кредитную политику банка. Так, коэффициент К8 с 2006 по 2008 год уменьшился на 15 %, с 90,1% в 2006 году до 75,1% в 2008 году.
К9 характеризует долю краткосрочных кредитных вложений в общем объеме выданных ссуд. По представленным данным можно сделать вывод, что структура кредитного портфеля банка на 99,7 % в 2006 году, на 99,5 в 2007 году и на 99,5 % в 2008 году, соответственно, состоит из краткосрочных кредитов. В условиях отечественной экономики структура кредитных вложений банков по показателю срочности не соответствует потребностям обновления основных фондов предприятия, то есть объемы краткосрочных кредитных вложений значительно преобладают над объемами долгосрочных кредитов. Этот показатель также объясняется спецификой кредитной политики банка, имеющей приоритетную направленность на краткосрочное кредитование.
Коэффициент К10, характеризующий темпы роста кредитных вложений в динамике 3 лет, составил на 2008 году 105 %, тогда как в 2006 году рост кредитных вложений банка составил 113,7 %, что является наивысшим значением за три анализируемые даты.
Третья группа показателей в какой-то мере также характеризует качество управления кредитным портфелем банка, но вместе с тем рассматривается как отдельная группа, потому что связана со специфической деятельностью банка по созданию специального резерва на возможные убытки по кредитам. К показателям, характеризующим достаточность резервов банка на покрытие убытков по невозвращенным кредитам, относятся коэффициенты К11-К13, порядок расчета которых представлен в таблице 18.
Таблица 18. Формулы для расчета показателей, характеризующих достаточность резервов банка на покрытие убытков по невозвращенным кредитам
Наименование коэффициента | Формула для расчета | |
|---|---|---|
С(-) - кредитные вложения, не приносящие доход. | Отражает степень защищенности банка от кредитного риска, свидетельствует о качестве кредитной политики и управлении портфелем кредитов |
|
| Характеризует полноту создания специального резерва на покрытие возможных убытков по кредитам |
|
Собщ- кредитные вложения, всего | Показывает уровень достаточности резервов банка в случае непогашения кредитов, |
, где Рф.с.- фактически созданный резерв на убытки по кредитам;
, где Ррасч. - расчетный резерв на убытки по кредитам.
Рассчитаем коэффициенты достаточности резервов банка на покрытие убытков по невозвращенным кредитам в таблице 19.
Таблица 19. Коэффициенты достаточности резервов банка на покрытие убытков по невозвращенным кредитам
Показатели | 2006 год | 2007 год | 2008 год |
|---|---|---|---|
Резервы на убытки по кредитам (фактически созданные), тыс. руб. | |||
Кредитные вложения, не приносящие доход, тыс. руб. | |||
Резервы на убытки по кредитам (расчетный) | |||
Кредитные вложения (всего), тыс. руб. | |||
Уровень защищенности от кредитного риска, % | |||
Уровень резерва на покрытие убытков, % | |||
Степень достаточности резервов, % |
Коэффициент К11, отражающий степень защищенности банка от кредитного риска, не имеет критериального уровня и рассматривается в динамике. Чем меньше его знаменатель, то есть размер вложений, не приносящих доход, тем лучше состояние кредитного портфеля банка. Таким образом, можно отметить, что в наихудшем состоянии кредитный портфель находился в 2007 году, когда уровень кредитов, не приносящих доход, составлял 5 690 тыс. рублей, и К11 был равен 126,8%. В то же время, чем больше созданный резерв, тем больше уровень защищенности банка.
Коэффициент К12 характеризует полноту создания специального резерва на покрытие возможных убытков по кредитам, его оптимальное значение составляет 100%. На протяжении всех трех лет банк придерживался оптимального значения по данному коэффициенту.
Коэффициент К13 свидетельствует о степени достаточности резервов банка в случае непогашения кредитов. Учитывая оптимальное значение для данного коэффициента, которое составляет 0,9-5 %, можно отметить, что в 2006 году показатели банка находились в пределах оптимального значения. На конец 2007 года этот показатель поднялся до 6,1%, что было связано с большей долей кредитов относящихся к V категории качества с резервом в 100%. И на конец 2008 года показатель К13 уменьшился до 0,1%.
Таким образом, проанализировав все представленные коэффициенты, можно дать развернутую характеристику деятельности банка на рынке кредитования физических лиц. В частности, приведенные примеры позволяют охарактеризовать кредитный портфель банка как динамично развивающийся, с достаточным количеством резервов банка на покрытие убытков по невозвращенным кредитам. Можно также отметить высокую доходность кредитных вложений банка, и положительную динамику вложений, приносящих доход. Коэффициенты качества управления кредитным портфелем выявили некоторые упущения руководства банка, в отношении увеличения количества срочных вкладов, в деятельности должны использоваться не только средства остающиеся на расчетных счетах клиентов, которые относятся к рискованным, а также денежные средства с умеренным кредитным риском. Также необходимо выделить высокую степень агрессивности кредитной политики и перегруженности кредитного портфеля, что определяет необходимость переориентации кредитных ресурсов банка на другие направления.